直线涨停！A股军工概念股全线爆发，机构看好板块投资机会。

　　 军工板块，全线大涨！

　　 8月4日，A股军工概念股今日表现强势，爱乐达、航天电子、长城军工、山河智能等个股在盘中出现直线拉升，迅速封住涨停。截至13:30，科思科技、天箭科技等超过20只军工相关股票涨停或涨幅超过10%。 从市场表现来看，军工板块的集体异动反映出投资者对行业前景的积极预期。近期政策面持续释放利好信号，叠加地缘政治局势的不确定性，军工板块成为资金关注的热点。这种短期的强势上涨，既可能是市场情绪的集中释放，也反映出部分机构对行业长期发展的看好。不过，投资者仍需理性看待短期波动，关注基本面与行业趋势的结合。

　　 消息面上，福建舰即将正式列装，进入最后的攻坚阶段，其成功完成模拟舰载机起飞试验的画面首次被公开。同时，在央视军事频道播出的节目中，陆军首次展示了无人化作战的模式。此外，无侦-10无人机的起飞画面首次曝光，空军在无人机训练转为实战应用方面的细节也首次被披露。

　　 有券商指出，在现代化战争的发展背景下，信息化已成为不可逆转的趋势。结合新型作战力量和新兴领域作战能力，这些内容有望成为“十五五”期间重点发展的方向。

　　 军工股集体大涨

　　 今日，在二级市场上，军工概念股持续受到资金关注。截至13:30，国防军工板块整体涨幅超过2%。其中，Wind军工信息化指数大涨近4%，军民融合、大飞机、航母等相关指数也上涨近3%。爱乐达、航天电子、长城军工、山河智能、科思科技、天箭科技、北方长龙、国机精工等超20只相关个股涨停或涨幅超过10%。值得注意的是，北方长龙、长城军工、国机精工等公司的股价均创出历史新高。 从市场表现来看，军工板块的强势上涨反映出投资者对行业未来发展的积极预期，尤其是在政策支持和国家安全战略不断强化的背景下，相关企业有望获得更多的发展机会。同时，部分个股股价创新高，也显示出市场对优质军工企业的认可度在不断提升。

　　 机构看好板块投资机会

　　 东北证券表示，福建舰是我国首艘配备电磁弹射系统的航母，于2022年6月下水，并已开展多次海试。目前，福建舰正式服役进入最后关键阶段，建议关注其入列后所带来的海洋装备投资机遇。

　　 另外，可关注军工领域中人工智能的投资机遇。一方面，AI技术的突破显著提升了军工装备的智能化水平；另一方面，AI在军事决策中展现出颠覆性的价值。在俄乌战争中，以Palantir为代表的数据分析平台将情报处理周期从数月缩短至分钟级，这种技术代差直接改变了传统战争的胜负逻辑。军工AI在下游应用场景的落地以及订单增长，已成为产业链的核心驱动力。自2024年底以来，军工企业的订单逐步从个别公司突破转向特定领域的集中释放，如导弹、无人机、数据链等。

　　 中信建投指出，军工板块的基本面正加速回暖，预计2025年上半年各类利好因素，尤其是订单公告将陆续落地，业绩拐点已经显现，军工行业具备持续的投资价值。同时，商业航天、低空经济等新兴领域在下半年可能受到商业火箭发射等事件推动而加快产业发展，且这些方向上半年涨幅相对有限，建议重点关注相关投资机会。

　　 配置方面，中信建投建议围绕三条投资主线，一是建体系方向，建议关注AI赋能下的智能化作战底座；二是补短板方向，建议关注围绕低成本、智能化特点的行业，包括低成本精确制导弹药、无人系统；三是走出去方向，建议关注体系化出口、军贸占比较高的相关公司。

　　 中邮证券表示，展望2025年，“建军百年奋斗目标”任务进入下半场，军工行业订单有望迎来拐点，在服务于提升装备性能或降低装备成本的新技术、以新域新质作战力量为代表的新产品、军贸和军用技术转化带来的新市场方向或蕴含更大弹性。建议关注两条投资主线：1.航空航天主线和“查漏补缺”新重点；2.蕴含更大弹性的新技术、新产品、新市场。

　　 财通证券指出，随着地缘冲突的加剧，安全需求持续上升，全球军费开支正进入上行周期，这推动了军贸市场的不断扩大。同时，国产替代能力的提升也为行业带来了新的机遇，军贸逻辑有望成为推动相关板块估值重估的重要因素。 从当前局势来看，地缘政治的不确定性正在重塑全球军事战略格局，各国对国防实力的重视程度不断加深，军贸市场因此迎来发展机遇。而国内军工产业在技术突破和产业链完善方面的进展，也为军贸出口提供了更强的支撑。这一系列变化不仅反映了市场需求的转变，也预示着相关行业将迎来更广阔的发展空间。